Prêts étudiants. Prêts étudiants. Prêts étudiants.
Alors que des dizaines de millions d’emprunteurs fédéraux reviennent au remboursement, ma boîte de réception regorge de questions sur les prêts étudiants et les diverses règles de remboursement.
Mais j’ai aussi entendu un question intrigante, encore et encore, qui ne concerne pas directement les prêts ou le remboursement, mais plutôt la manière de les éviter complètement. Et cela vient de parents d’enfants qui n’ont pas encore troqué leurs collections d’autocollants contre des prêts étudiants.
“J’ai un petit gars d’environ six ans”, m’a récemment dit Caleb Queern, d’Austin, au Texas. “Et mes questions sont les suivantes : combien devrions-nous économiser d’ici le moment où mon petit gars sera prêt à aller à l’université ? Et numéro deux : quelle est la meilleure façon d’économiser pour cela ?”
Ces questions semblent être d’actualité, mais certains parents semblent s’inquiéter du fait que les réponses pourraient enfin changer de couleur. Avec le prix élevé et croissant d’un diplôme de quatre ans, ainsi que le fardeau de la dette étudiante, il est raisonnable pour les jeunes parents de se demander : économisons-nous assez? Devons-nous faire quelque chose différemment?
Pour obtenir des réponses, j’ai contacté le gars qui a écrit le livre sur le prix à payer pour l’université. Pas vraiment. Il a écrit le livre, Le prix que vous payez pour l’université. Ron Lieber est le chroniqueur de Your Money pour Le New York Times, et lance actuellement un nouveau cours en ligne destiné aux parents curieux d’université sur les mystères de l’aide au mérite.
Ce qui suit est notre conversation, qui a été modifiée pour plus de longueur et de clarté.
Sont gérés par l’État 529 plans d’épargne-études reste-t-il la meilleure façon pour les parents d’épargner pour les études universitaires de leurs enfants ? Et combien d’économies représente assez?
Il est bon d’épargner pour l’université si vous le pouvez et d’économiser autant qu’il est raisonnablement possible. Donc, vous savez, ce n’est pas une formule mathématique ou algorithmique. Mais il est vrai que plus on commence tôt, plus l’argent a de chances de fructifier. Et ces 529 plans offrent des avantages fiscaux. Ils peuvent vous faire économiser de l’argent sur les impôts sur le revenu de l’État l’année où vous avez mis de l’argent de côté. Et puis, lorsque vous retirez cet argent, peut-être 20 ou 25 ans plus tard, vous n’avez pas à payer d’impôts sur la croissance de cet argent. Et c’est un allégement fiscal fédéral. Vous pouvez donc bénéficier d’allégements fiscaux d’État et d’un important allégement fiscal fédéral. Et tu sais, ça peut valoir la peine [a lot] en économies d’impôts que vous auriez autrement dû payer si vous aviez économisé suffisamment tôt. Il est bon de mettre de l’argent de côté dans un but particulier et de savoir qu’il est là quand vous en avez besoin.
Où est l’équilibre entre mettre de l’argent dans le 529 de votre enfant et épargner pour votre propre retraite ? L’un est-il plus important que l’autre ?
Il y a ce vieil adage dans les cercles de planification financière qui dit : Vous ne pouvez pas emprunter pour la retraite, alors [prioritize] mettre de l’argent de côté pour la retraite, [since] vous pouvez emprunter pour payer vos études de premier cycle. Eh bien, il s’avère que ce n’est pas vrai. Toi peut emprunter à la retraite via ce qu’on appelle une hypothèque inversée. Donc, vous savez, c’est un peu faux à première vue, mais cela touche ici aux composantes émotionnelles difficiles, n’est-ce pas ?
La plupart d’entre nous n’auraient pas eu d’enfants si nous n’avions pas eu l’intention de leur donner la priorité. Nous voulons qu’ils soient meilleurs, qu’ils fassent mieux, qu’ils aient plus et qu’ils fassent plus que ce que nous avons jamais pu faire nous-mêmes. Il est donc facile de se mettre en mode sacrifice. Mais le défi est que si vous prenez chaque dollar supplémentaire que vous avez et que vous l’investissez dans leur éducation au fil du temps, vous risquez de finir par travailler jusqu’à 75, 80 ou 85 ans. Et si vous ne pouvez pas travailler, alors ils pourraient se retrouver dans une situation difficile. une sorte d’héritage inversé où ils paient vos dépenses toutes ces années plus tard. Il n’existe donc aucune calculatrice ou équation mathématique permettant de prédire l’avenir, mais vous pouvez, dans le présent, vous demander : « Eh bien, combien d’études universitaires seront réellement suffisantes pour cet enfant ou ces enfants ? » Et devons-nous économiser, vous savez, le prix catalogue de 400 000 $ pendant quatre ans à NYU ? Devons-nous avoir cela sauvegardé avant que notre enfant ait 18 ans ? Et si oui, à quel prix pour les 18 premières années de la vie de cet enfant ?
Ou pouvons-nous adopter une approche plus raisonnable et dire : « Hé, et si nous essayions de mettre de côté un quart ou un tiers de ce que coûterait une université d’État phare ? Pourquoi ne pas voir si nous pouvons y parvenir et voir quel genre d’étudiant nous avons entre les mains ? Et puis peut-être que cet enfant peut travailler beaucoup à l’université, et peut-être que nous acceptons un travail supplémentaire ou que nous ne prenons pas de vacances pendant cinq ans ou, vous savez, réduisons nos factures d’épicerie. Et puis peut-être que nous emprunterons le reste. Et les parents empruntent la moitié du montant restant et l’enfant emprunte le reste. Très vite, vous avez payé quelques études intéressantes dans votre université d’État phare, dans une succursale locale ou dans un collège communautaire. Et vous savez, pour tant d’enfants, cela va être une expérience fantastique. Et ce n’est pas du tout un tarif réduit. Ce n’est pas bon marché. C’est la définition même du succès.
Vous avez parlé des emprunts des parents. J’ai passé beaucoup de temps à parler avec des parents qui ont retiré Prêts parent PLUS pour aider à payer les études de leur enfant, et beaucoup d’entre eux sont désormais très malheureux et mal à l’aise. Que pensez-vous des prêts Parent PLUS ?
Le prêt fédéral Parent PLUS est donc un produit coûteux. Il y a des frais initiaux importants. L’intérêt est élevé. Je suis toujours réticent à recommander aux gens de trop emprunter là-bas. Mais c’est combien trop? Il n’y a pas beaucoup de souscription et il n’y a pas de plafond. Vous pouvez emprunter la totalité de 400 000 $ pour NYU si vous le souhaitez. Et bien souvent, le gouvernement fédéral vous le permet. C’est fou. Or, la plupart des gens ne le feront pas. Mais encore une fois, il est tentant de faire tout ce que nous pouvons pour permettre à nos enfants de réaliser leurs rêves.
Encore une fois, si vous parvenez à économiser un quart du coût, vous savez, d’un prix plus raisonnable au lieu de NYU – c’est peut-être votre université d’État locale, n’est-ce pas ? Vous mettez donc entre 25 000 et 30 000 dollars de côté au cours des 18 premières années de la vie de votre enfant, puis vous économisez, économisez et trouvez un moyen, vous savez, au cours des quatre années suivantes, de payer un autre tiers de l’éducation de vos propres poches. Il s’agit peut-être d’un parent qui travaille davantage ou qui accepte un emploi mieux rémunéré. C’est peut-être l’enfant qui travaille 15 heures par semaine pendant l’année scolaire et [more] pendant l’été, en payant une partie de leur propre contribution. Bientôt, vous avez payé 50 %, 60 %, 80 % du coût et ce qui reste, eh bien, vous savez, l’enfant peut contracter 30 000 $ de prêts étudiants de premier cycle et changer – je pense que 31 000 $ est le plafond maintenant. Et puis peut-être que les parents pourront emprunter le reste.
À ce stade, la charge d’emprunt des parents est peut-être de 10 000 $, 20 000 $ ou 30 000 $. Ce n’est pas une somme d’argent exorbitante. Les gens qui m’inquiètent sont ceux qui n’ont rien réussi à épargner, qui n’ont pas beaucoup de revenus et qui continuent de recourir au programme fédéral PLUS et d’emprunter une somme d’argent à six chiffres dont les mensualités seront de 1 000 $ par an. mois et ils n’ont tout simplement aucun espoir de le rembourser.
Vous avez mentionné à plusieurs reprises les universités phares, et je me demande s’il existe une différence qualitative entre un diplôme d’un collège d’élite sélectif et celui d’une université d’État phare, étant donné que la première peut nécessiter plus de dettes que la seconde.
Eh bien, je suis heureux que vous ayez fait la distinction entre quantitatif et qualitatif. Il est tout à fait raisonnable de jeter un regard intransigeant sur cette question avec le bandeau vert et de dire : « Pour le diplôme que mon fils de 17 ans est certain de vouloir, le diplômé moyen de l’université X gagnera Y, et le diplômé moyen de l’université X gagnera Y, et le diplômé moyen de l’université X gagnera Y, et le Un diplômé de l’Université Z ne gagnera qu’un A, donc, va dans cette école ou pas dans cette école.
Je comprends pourquoi le retour quantitatif est important pour beaucoup de gens, mais il y a aussi le retour sur l’amitié. Il y a le retour sur le mentorat. Il y a la qualité de l’expérience vécue dans une école particulière. Cela représente quatre années de votre vie. Je n’en veux donc pas à quiconque réfléchit à des choses plus difficiles à mesurer.
Maintenant, cela ressemble à une esquive de votre question, mais il est absolument vrai que lorsque vous achetez un service et que ce service sera rendu sur quatre ans, ou peut-être cinq dans de nombreux cas, toutes sortes de facteurs entrent en jeu. mesurer sa valeur et essayer de déterminer ce que vous êtes prêt à payer pour cela. J’encourage donc simplement les gens à poser des questions très vastes à ces institutions, puis à se poser des questions très pointues :
Allez-vous faire des études ?
Allez-vous retrouver votre peuple ? Les amis qui viendront vous chercher et vous accompagneront tout au long de la vie.
Allez-vous trouver les mentors qui vont bouleverser votre cerveau ?
Visez-vous le diplôme qui vous permettra d’être comptable ou infirmier ?
Recherchez-vous un autre type de titre de compétences qui peut vous ouvrir les portes de salles dans lesquelles vous n’auriez pas autrement le statut pour accéder ?
En tant que parent qui épargne pour l’université, comment savoir si vous le faites correctement ?
Le système de financement et de paiement des études résidentielles de premier cycle est extrêmement complexe. Ce n’est pas la faute des parents qui essaient de s’y retrouver. Les prix sont opaques et les remises imprévisibles. Alors aux gens qui sont confus, je dis : « Je vous entends. Je vous comprends. Et je le vis en fait en tant que parent d’un lycéen en ce moment. Ne vous en faites pas.
Une grande partie des responsabilités financières qui étaient autrefois assumées par l’État ou par les employeurs sont désormais rejetées en masse sur la population américaine. Et, vous savez, en tant que parent, essayer d’élever un bon humain et de le mettre au monde, c’est tellement compliqué sur le plan émotionnel.
Économisez autant que vous le pouvez raisonnablement. N’importe quel montant vaut mieux que pas de montant. Et rappelez-vous, si vous ne pouvez rien ranger du tout, ce n’est pas le signe d’une sorte d’échec moral personnel de votre part. Il existe un système de collèges communautaires florissant dans ce pays. Les enfants rencontrent les pairs les plus incroyables dans ces classes. Il y a des professeurs dévoués. Le coût est faible, surtout s’ils peuvent vivre chez vous. Et beaucoup de ces écoles ont des accords de transfert avec de fantastiques universités d’État où vous pouvez ensuite partir faire vos deux dernières années.
Il n’est pas nécessaire que ce soit une proposition à six chiffres. Il n’est pas nécessaire que ce soit une proposition de 400 000 $. C’est certainement possible. Et je ne dis pas que c’est du gaspillage si quelqu’un dépense autant, mais il y a tellement de façons de naviguer dans ce système et de devenir un jeune de 22 ans qui est ravi et, vous savez, dont le cerveau a été multiplié par 5. Et si vous ne pouvez pas payer tout cela d’avance, cela ne signifie pas que vous avez fait quelque chose de mal en tant que parent.
