Choisir des ETF pour votre portefeuille : un expert de Vanguard révèle des conseils

« Je n’ai jamais fait autre chose que les ETF, mais je peux le faire », déclare Chris Hofmann. Cet homme de 41 ans travaille chez Vanguard depuis près de six ans. Elle y gère le commerce de gros intermédié pour l’Allemagne et l’Autriche. Le gestionnaire d’actifs est l’un des plus grands gestionnaires d’actifs au monde, avec des actifs sous gestion de 8 600 milliards de dollars en fonds activement gérés et en fonds négociés en bourse (ETF).

«Je travaille avec les ETF depuis 2006», déclare Hofmann. Elle a débuté sa carrière chez le gestionnaire d’actifs Lyxor, où elle a contribué à la création de l’activité ETF. Elle a ensuite rejoint la Hypovereinsbank (HVB). «Quand j’ai débuté chez HVB, je voulais non seulement apprendre de nouvelles choses, mais aussi assumer des responsabilités de direction», se souvient-elle. En 2009, Hofmann a repris la direction allemande des activités ETF. Londres et l’Italie ont été ajoutées plus tard. La direction mondiale a suivi en 2010 à l’âge de 27 ans.

Hofmann a ensuite eu l’opportunité de se tourner vers la gestion de fortune, où elle a structuré les portefeuilles des familles les plus riches d’Allemagne. « Là, j’ai appris les défis que l’on rencontre en matière de gestion de portefeuille. Outre la sélection des produits, la mise en œuvre, la négociabilité et le reporting sont devenus plus pertinents. J’ai réalisé : ce n’est que dans l’allocation qu’un ETF prend vie et que l’on peut observer le marché et l’actualité sous un nouvel angle.

Bien sûr, il était également difficile de faire partie d’un secteur dans lequel travaillent majoritairement des hommes. «Je trouve dommage que les finances soient encore souvent un sujet masculin. L’argent est quelque chose qui nous concerne tous. » Il est important de s’en occuper et de savoir quels instruments sont disponibles pour augmenter votre patrimoine. « Les hommes disent souvent qu’ils se sont impliqués dans les actions dès leur plus jeune âge. Ensuite, je me dis toujours – vraiment maintenant ?! Pourquoi nous, les femmes, ne faisons-nous pas ça ?

Son conseil pour les situations où elle se retrouve seule parmi des hommes : paraître confiante et approcher les autres simplement. En même temps, il est important de s’appuyer sur ses propres capacités et de rester authentique. « Je suis une femme et c’est une bonne chose. Je m’habille comme je veux. S’habiller de manière extra masculine juste pour éviter d’offenser les gens serait hors de question pour moi. » Elle aime aussi porter des couleurs. « J’entends souvent des femmes dire qu’elles ne veulent pas attirer l’attention avec des couleurs. Mais c’est absurde. En tant que femme, vous vous faites remarquer dans l’industrie d’une manière ou d’une autre.

En tant que manager, elle constate également un manque de femmes dans le secteur financier. « J’ai annoncé un poste et j’ai reçu 85 candidatures. Parmi ceux-ci, seuls deux provenaient de femmes. Cela m’inquiète. J’ai aussi beaucoup de contacts avec d’autres mères et j’ai souvent l’impression que plus les femmes vieillissent, moins elles se soucient du thème de l’investissement.»

La « règle des centaines » comme règle empirique pour investir

Au fond, il est logique de commencer à investir dès le premier souffle, plaisante-t-elle. « Mon exemple préféré est celui de mes propres enfants. La première chose que j’ai faite à la naissance de mes enfants a été d’ouvrir un portefeuille. » Elle s’appuie uniquement sur le FTSE All-World.

« Je conseille aux investisseurs de se positionner le plus largement possible. Tant du côté des actions que du côté des obligations. » Pour les actions, par exemple, un ETF mondial comme le FTSE All-World pourrait avoir du sens. «Cela existe aussi du côté des retraites. Avec un ETF sur l’indice Bloomberg Barclays Global Aggregate Bond, vous investissez d’un seul coup dans un indice qui contient plus de 30 000 obligations. Pour ce faire, il est important de considérer le niveau de risque que vous êtes prêt à prendre.

“Il existe une règle des centaines : par exemple, si vous êtes un étudiant de 20 ans, vous devez investir 100 moins votre âge, soit 80 pour cent en actions et 20 pour cent en produits de retraite.” à long terme, la bourse offre de meilleures opportunités, mais aussi plus de risques. Le marché obligataire est en revanche un stabilisateur du portefeuille. Plus vous êtes jeune, plus vous pouvez éviter le risque et plus vous vieillissez, plus vous devez être prudent. “La règle est un peu trop rigide pour moi, mais vous pouvez l’utiliser comme une règle empirique.”

«Quand il s’agit de placements ponctuels ou de plans d’épargne, je pense que le plan d’épargne est plus judicieux», déclare Hofmann. Le contexte : vous ne pouvez pas anticiper le marché des capitaux. « Prenons le Dax, qui est actuellement à un plus haut historique. Si je me lance maintenant dans le Dax avec un investissement ponctuel, j’achèterai très cher. Mais : qui me dit que c’est le record absolu ? Peut-être que dans quelques mois, ce sera encore plus élevé.

Les investisseurs doivent y prêter attention lors de la sélection des ETF