Pour un café italien qu’il achète en France (Lavazza avec Maxi-Coffee), il y en a aussi un autre que les Français achètent à la place. C’est le cas des machines à expresso professionnelles La San Marco, vendues par le Groupe Massimo Zanetti Beverage (Mzbg) à la multinationale française du petit électroménager Groupe Seb. Fondée en 1920, La San Marco est une entreprise italienne qui produit des machines à café et des moulins à café professionnels, pionnière et leader dans le segment des systèmes à levier. Avant l’acquisition complète, le capital de la société, qui fabrique la plupart de ses produits à Gradisca d’Isonzo (Gorizia), était contrôlé à 85,3% par Massimo Zanetti, 9,6% par des actionnaires minoritaires, avec 5,1% d’actions propres. En septembre 2022, elle avait réalisé un chiffre d’affaires annuel de 17,2 millions d’euros, dont 53 % à l’étranger, et employait 94 personnes.
Focus sur l’Italie
La vente par Massimo Zanetti Beverage Group représente la poursuite du plan stratégique actuel, visant à recentrer ses initiatives sur les activités principales liées à la production et à la distribution mondiale de café. «Nous sommes très heureux d’avoir conclu un accord avec SEB, une entreprise renommée du secteur, avec laquelle une collaboration fonctionnelle est prévue pour poursuivre le développement mondial de La San Marco au cours des prochaines années – déclare Massimo Zanetti, président de Massimo Zanetti Groupe de boissons – . Cet accord permettra également à notre Groupe, qui a dépassé en 2022 les 1,4 milliard de chiffre d’affaires, de se concentrer sur son cœur de métier, saisir le potentiel de croissance de nos marques internationales, dont la marque Segafredo, synonyme de café expresso italien depuis 1960, et en même temps développer de nouvelles tendances sur les marchés locaux, grâce à notre identité capable de fusionner la tradition avec les nouvelles tendances du marché ».
Renforcer
« Nous nous réjouissons de l’acquisition de La San Marco qui va permettre au Groupe Seb de consolider ses activités sur le segment du café professionnel avec un savoir-faire historique reconnu et un réel complément à l’offre existante », rappelle Thierry de La Tour d’Artaise , président de Seb. “Cette acquisition – a-t-il ajouté – s’inscrit dans la volonté du groupe d’accélérer son développement sur le segment de marché professionnel en forte croissance et particulièrement rémunérateur”. Pour sa part, Massimo Zanetti, président de Massimo Zanetti Beverage Group, s’est dit convaincu que l’opération « renforcera le développement global de La San Marco, nous permettant de travailler en synergie avec les équipes du Groupe Seb » et « cela nous permettra également de nous concentrer sur notre cœur de métier et de saisir le potentiel de croissance de nos marques internationales. En 2022, le Groupe SEB a réalisé un chiffre d’affaires dans le secteur professionnel de 725 millions d’euros, en hausse de 15,6 %, dont 9,2 % de croissance organique. Le secteur professionnel représente 10% du chiffre d’affaires global de Seb.
Les conseillers
Au cours de la transaction, Deloitte Financial Advisory a assisté Massimo Zanetti Beverage Group SpA en tant que conseiller financier exclusif, avec une équipe composée d’Elio Milantoni (Associé), Luca Guizzetti (Directeur), Nicolò Arduino (Assistant Manager), Caterina Visioli (Analyste) et Alessio Montella (Analyste). Deloitte a également assisté Massimo Zanetti Beverage Group SpA pour les aspects de Vendor Due Diligence avec l’associé Luca Zesi pour la partie financière et l’associé Giorgio Orlandini pour la partie fiscale. BonelliErede a agi en tant que conseiller juridique de Massimo Zanetti Beverage Group SpA avec une équipe dirigée par l’associée Vittoria Giustiniani et composée de l’associé directeur Alessandro Capogrosso, de l’associé Lorenzo Santambrogio, de l’associé Giulia Raffaelli et de l’associé Filippo Emanuele Sani. L’acquéreur, quant à lui, était assisté de BNP Paribas en tant que conseiller financier. Pirola Pennuto Zei & Associati a agi en tant que conseiller juridique de l’acheteur avec une équipe dirigée par le co-gérant Massimo Di Terlizzi, assisté par l’associé associé Fabrizio De Luca et par les associés Alberto Colucci et Francesca Coppola pour les aspects juridiques et par le ‘Associate Partner Daria Ferrario pour les aspects fiscaux.
