Topline
L’incertitude entourant le Credit Suisse – le géant bancaire suisse qui est depuis longtemps en proie à des problèmes réglementaires et à des tensions financières – a fait des ravages sur les marchés mondiaux, les inquiétudes concernant la hausse des taux d’intérêt dans le monde entraînant des faillites bancaires historiques et une intervention brutale du gouvernement.
Cette photo montre un signe de la deuxième plus grande banque de Suisse Credit Suisse sur une succursale … [+]
AFP via Getty Images
Faits marquants
Suite à l’annonce que la Banque nationale suisse prêterait au Credit Suisse jusqu’à 54 milliards de dollars, les actions ont augmenté de 33% jeudi, se fixant sur un gain d’environ 17% alors que les investisseurs se sont ralliés aux efforts de la banque centrale pour aider le Credit Suisse à éviter un effondrement potentiel.
La flambée soudaine des actions est une différence frappante par rapport à la séquence de sept jours de pertes de la banque, lorsque les actions ont été arrêtées mercredi parce qu’elles sont tombées jusqu’à 21%.
Le chaos a éclaté après l’annonce du Credit Suisse mardi, déclarant qu’il avait trouvé une “faiblesse matérielle” dans son processus de reporting financier 2021 et 2022.
Après que le prêteur a partagé la faiblesse trouvée dans son processus de reporting 2021 et 2022 (qui comprend le manque d’évaluation efficace des risques pour identifier les anomalies dans ses rapports financiers), la Banque nationale saoudienne – le plus grand bailleur de fonds du Credit Suisse –a dit il n’achèterait plus d’actions de la banque suisse.
Ensuite, l’effondrement de Signature et de la Silicon Valley Bank, deux petits prêteurs régionaux, a semé la panique dans le monde des investisseurs alors que des inquiétudes survenaient pour le Credit Suisse car, comme Arthur Wilmarth, professeur à la George Washington School of Law, dit CNN, l’effondrement de Signature et SVB était un signal que des problèmes pourraient “se propager aux banques de très grande taille”.
Le Credit Suisse est connu comme un «banque d’importance systémique mondiale», une banque dont le profil de risque est jugé d’une telle importance que sa faillite pourrait déclencher une crise financière plus large, de sorte que son effondrement potentiel serait préjudiciable à l’économie mondiale.
Tangente
Suite à sa fermeture par la Federal Deposit Insurance Corporation, le régulateur financier californien, l’effondrement de SVB a été marqué comme la plus grande faillite bancaire américaine. depuis la Grande Récession. L’entreprise annoncé Le 8 mars, il avait vendu 21 milliards de dollars de titres avec une perte de 1,8 milliard de dollars et chercherait à lever 2,25 milliards de dollars de capital. La banque californienne était populaire dans le monde de la technologie, attirant bon nombre de ses clients des startups, des sociétés de capital-risque et des riches travailleurs de la technologie. Les inquiétudes concernant la stabilité de la banque ont incité certaines sociétés de capital-risque, comme le Founder’s Fund de Peter Thiel, à conseiller sociétés de portefeuille pour retirer de l’argent de SVB. Banque Signature échoué deux jours seulement après SVB, devenant la troisième plus grande faillite bancaire de l’histoire américaine. Des experts comme l’ancien membre du Congrès Barney Frank attribué Signature a été fermée à «une panique générée par SVB». D’autres banques ont été touchées par l’effondrement de SVB, comme First Republic Bank, dont les actions a chuté jusqu’à 52 %. Cela a conduit la Réserve fédérale annonçant un programme de prêt d’urgence afin que les banques puissent répondre aux besoins de leurs déposants et éliminer le besoin de vendre rapidement en période de crise.
Contexte de la clé
Bien que l’effondrement de SVB et de Signature ait braqué les projecteurs sur le Credit Suisse, les problèmes des trois ne sont pas liés. Le Credit Suisse a été impliqué dans de multiples scandales qui ont secoué les investisseurs ces dernières années, y compris la mauvaise gestion des fonds, qui a été découverte dans son rapport de 2022 rapport financier. La banque a clôturé l’exercice 2022 avec un perte de près de 8 milliards de dollars, sa plus grosse perte depuis la crise financière mondiale de 2008. La banque était condamné en juin 2022 de ne pas avoir empêché le blanchiment d’argent par un gang bulgare de trafiquants de cocaïne. Le gouvernement suisse a affirmé que le gang avait lavé des millions de dollars par l’intermédiaire de la banque et a condamné le Crédit Suisse à une amende de 2,1 millions de dollars et lui a ordonné de payer 20 millions de dollars au gouvernement suisse. En mars 2022, un tribunal des Bermudes gouverné la banque devait à l’ancien Premier ministre géorgien Bidzina Ivanishvili et à sa famille environ 500 millions de dollars de dommages et intérêts de la compagnie d’assurance-vie locale du Credit Suisse. Le tribunal a décidé que l’ancienne conseillère du Credit Suisse, Pascale Lescaudron, avait commis une fraude de longue date contre la famille. Bien que le Credit Suisse ait fait appel de la décision, il estime que l’affaire coûtera environ 600 millions de dollars. En 2020, le directeur général du Credit Suisse, Tidjane Thiam, a été contraint de démissionner après son dévoilement, la banque a engagé des détectives privés pour espionner son ancien responsable de la gestion de patrimoine une fois qu’il est parti rejoindre une banque rivale. Autre scandales a également contribué à ce que Peter Boockvar, directeur des investissements de Bleakley Financial Group, dit CNN était «l’accident de voiture lent» du Credit Suisse.
Lectures complémentaires
Une autre crise du Credit Suisse: la banque trouve des «faiblesses importantes» dans ses rapports financiers (Forbes)
Ce qu’il faut savoir sur l’effondrement de la Silicon Valley Bank – La plus grande faillite bancaire depuis 2008 (Forbes)
L’action du Credit Suisse plonge pour atteindre un niveau record alors que les inquiétudes des banques grandissent (Forbes)
Turbulence au Credit Suisse : la Banque centrale suisse soutiendra la banque en difficulté “si nécessaire” (Forbes)
Pourquoi les craintes bancaires refont surface (CNN)=
